市場(chǎng)活躍度再度回升！

11月13日，A股各大指數(shù)集體上揚(yáng)，個(gè)股漲多跌少。其中，福建板塊大幅拉升，廈工股份、龍洲股份直線(xiàn)漲停，平潭發(fā)展、寧德時(shí)代、金龍汽車(chē)等紛紛跟漲。午后，合興包裝也大幅異動(dòng)，從開(kāi)始拉升到封漲停板，僅用時(shí)2分鐘。截至下午收盤(pán)，福建板塊漲停個(gè)股多達(dá)12只。

存儲(chǔ)芯片概念股當(dāng)日也集體走強(qiáng)，天奧電子、誠(chéng)邦股份等多股漲停；佰維存儲(chǔ)盤(pán)中一度大漲超19%，股價(jià)再創(chuàng)歷史新高。有分析指出，DRAM與NAND供給緊張，價(jià)格持續(xù)上行，存儲(chǔ)芯片產(chǎn)業(yè)正迎來(lái)結(jié)構(gòu)性繁榮期。

福建板塊再度異動(dòng)

在高位橫盤(pán)近10個(gè)交易日后，福建板塊于11月13日再度迎來(lái)大漲行情，通達(dá)信福建板塊指數(shù)漲幅接近4%，創(chuàng)出歷史新高。

個(gè)股方面，開(kāi)盤(pán)10分鐘內(nèi)，廈工股份、龍洲股份就被資金直線(xiàn)拉至漲停板；下午13時(shí)16分，合興包裝直線(xiàn)拉升，13時(shí)18分封死漲停板；隨后，海欣食品也在10分鐘內(nèi)拉升至漲停板。

截至下午收盤(pán)，福建板塊漲停的12只股票分別為龍洲股份、三木集團(tuán)、東百集團(tuán)、盛屯礦業(yè)、廈工股份、中國(guó)武夷、閩發(fā)鋁業(yè)、金龍汽車(chē)、平潭發(fā)展、海欣食品、九牧王、合興包裝。其中，三木集團(tuán)已連續(xù)5個(gè)交易日漲停，東百集團(tuán)連續(xù)4個(gè)交易日漲停。

此外，寧德時(shí)代放量大漲超7%，創(chuàng)出近1個(gè)多月新高，全天成交額接近230億元。日前，寧德時(shí)代董事長(zhǎng)曾毓群在2025世界動(dòng)力電池大會(huì)上表示，公司量產(chǎn)的第四代磷酸鐵鋰電池，在高比能、長(zhǎng)壽命、高功率方面，全面領(lǐng)先行業(yè)主流的第二代、第三代產(chǎn)品。近期，公司的第五代產(chǎn)品已開(kāi)始量產(chǎn)，在能量密度和循環(huán)壽命上實(shí)現(xiàn)新突破。

曾毓群還稱(chēng)，公司今年推出的「鈉新」鈉離子電池，有效降低對(duì)鋰資源依賴(lài)，更安全、更低碳，解決了低溫性能痛點(diǎn)，為北方高緯度地區(qū)的新能源車(chē)普及提供新路徑。在全固態(tài)電池方面，公司的研究和產(chǎn)業(yè)化進(jìn)度也處于全球前列。

據(jù)廈門(mén)日?qǐng)?bào)11月13日?qǐng)?bào)道，隨著全球新能源產(chǎn)業(yè)加速升級(jí)，綠色低碳產(chǎn)品需求持續(xù)釋放，福建省鋰電池出口呈現(xiàn)強(qiáng)勁增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。廈門(mén)海關(guān)12日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，1月至10月，福建省鋰電池出口破千億大關(guān)，達(dá)到1083.8億元，創(chuàng)歷史同期新高，占同期福建省出口總值的11.3%。

作為福建省優(yōu)勢(shì)特色產(chǎn)業(yè)，鋰電池產(chǎn)業(yè)以13.7%的顯著增長(zhǎng)，有力帶動(dòng)福建全省出口整體逆勢(shì)增長(zhǎng)1.3個(gè)百分點(diǎn)。廈門(mén)海關(guān)介紹，民營(yíng)企業(yè)是福建省鋰電池出口的絕對(duì)主力。1月至10月，福建省民營(yíng)企業(yè)出口鋰電池占比超九成，出口值達(dá)1033.4億元，在全國(guó)各省中排名第一。

數(shù)據(jù)顯示，1月至10月，歐美仍是福建省鋰電池出口的主要市場(chǎng)。同時(shí)，新興市場(chǎng)開(kāi)拓成效顯著，對(duì)印度、韓國(guó)等出口增長(zhǎng)勢(shì)頭迅猛，為出口增長(zhǎng)注入新活力。

存儲(chǔ)芯片概念股走強(qiáng)

當(dāng)日盤(pán)中，存儲(chǔ)芯片概念股集體走強(qiáng)，板塊指數(shù)整體漲幅一度超過(guò)2%。截至下午收盤(pán)，存儲(chǔ)芯片板塊上漲1.6%，天奧電子、誠(chéng)邦股份、多氟多、萬(wàn)通發(fā)展?jié)q停，佰維存儲(chǔ)漲超13%，壹石通、微導(dǎo)納米漲超12%，兆易創(chuàng)新漲超8%。

日前，有外媒報(bào)道，三星電子、SK海力士和鎧俠等正謀劃推動(dòng)NAND價(jià)格上調(diào)。三星目前正與海外大型客戶(hù)討論明年供貨量，并內(nèi)部考慮將價(jià)格上調(diào)20%至30%以上。與此同時(shí)，三星、SK海力士、鎧俠、美光這四大存儲(chǔ)龍頭今年下半年紛紛削減NAND閃存供應(yīng)量。報(bào)道稱(chēng)，北美大型科技企業(yè)擔(dān)心NAND價(jià)格飆升，已開(kāi)啟“恐慌性囤貨”，部分供應(yīng)商明年NAND供貨量已被搶訂一空。

招商證券近日研報(bào)指出，存儲(chǔ)芯片產(chǎn)業(yè)正迎來(lái)結(jié)構(gòu)性繁榮期。HBM、HBF等高帶寬存儲(chǔ)技術(shù)快速發(fā)展，產(chǎn)能優(yōu)先向高端產(chǎn)品傾斜，供應(yīng)商掌握定價(jià)權(quán)，傳統(tǒng)DRAM與NAND供給緊張，價(jià)格持續(xù)上行。行業(yè)巨頭如SK海力士與三星電子在HBM市場(chǎng)的領(lǐng)先地位強(qiáng)化其盈利能力，帶動(dòng)上游設(shè)備、材料、封裝廠商及下游AI服務(wù)器、云計(jì)算與終端設(shè)備配套增長(zhǎng)。

開(kāi)源證券表示，在AI超級(jí)周期拉動(dòng)下，存儲(chǔ)芯片面臨短缺。從需求看，AI服務(wù)器對(duì)存儲(chǔ)需求呈指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)，單臺(tái)AI服務(wù)器的DRAM用量約為傳統(tǒng)服務(wù)器的8倍，NAND用量約為3倍，2025年AI對(duì)存儲(chǔ)需求占比達(dá)40%，未來(lái)或?qū)⑦M(jìn)一步提升。

此外，HDD產(chǎn)能緊張導(dǎo)致SSD為代表的半導(dǎo)體存儲(chǔ)滲透加速；供給方面，三星、海力士等原廠表示未來(lái)將把大部分資本開(kāi)支投向持續(xù)緊缺的HBM及高利潤(rùn)率產(chǎn)品。據(jù)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)觀察，傳統(tǒng)DRAM可能在2027年后才回穩(wěn)，NAND與高容量存儲(chǔ)需求可能持續(xù)至2028年甚至更久，國(guó)內(nèi)存儲(chǔ)廠商擴(kuò)產(chǎn)有望在缺貨情況下帶動(dòng)份額擴(kuò)張，擴(kuò)產(chǎn)必要性提升。

開(kāi)源證券稱(chēng)，從工藝層面，存儲(chǔ)擴(kuò)產(chǎn)將顯著帶動(dòng)刻蝕與薄膜設(shè)備需求，如3DNAND涉及的關(guān)鍵工藝包含ONON交替沉積、高深寬比通孔刻蝕、孔壁ONO沉積、臺(tái)階刻蝕、狹縫刻蝕等；DRAM涉及的關(guān)鍵工藝包括多重曝光、電容高深寬比刻蝕和沉積、HKMG沉積等。當(dāng)前國(guó)產(chǎn)設(shè)備公司在各類(lèi)工藝取得突破，如北方華創(chuàng)、中微公司部分高深寬比刻蝕設(shè)備已在下游客戶(hù)產(chǎn)線(xiàn)量產(chǎn)，拓荊科技應(yīng)用于先進(jìn)制程的薄膜沉積機(jī)臺(tái)也已在Q3量產(chǎn)，中科飛測(cè)明場(chǎng)納米圖形晶圓缺陷檢測(cè)設(shè)備也已進(jìn)入先進(jìn)產(chǎn)線(xiàn)驗(yàn)證。持續(xù)突破下，存儲(chǔ)設(shè)備國(guó)產(chǎn)化率有望步入增長(zhǎng)快車(chē)道。